１９１９年“五四运动”前后，马克思主义就开始在云南传播，１９２６年１１月７日，经过李鑫等共产党员的艰苦工作，中共云南特别支部在昆明成立，云南人民的革命斗争在党的领导下，进入了一个全新的历史时期。但是，由于国民党的残酷镇压，李鑫、王德三、刘平楷等同志相继牺牲，党组织遭到严重破坏，革命斗争转入低潮。１９３５－１９２６年间，中央红军和红二、六军团长征过云南，先后经过３３个县份，攻克１３座县城，在今威信县城召开了具有重要历史意义的“扎西会议”。红军在长征途中，发动群众，打击土豪，宣传党的民族政策，在云南播下了新的革命火种，云南人民在地下党的领导下，积极支持配合长征，２０００多人加入了红军。

　　１９２９年，蒋介石任命龙云为云南省政府主席、国民革命军第十三路军总指挥等，以龙云为首的云南地方实力派的统治在云南确立、巩固。１９３７年抗日战争全面爆发，云南倾全力投入抗战，先后派出２０万云南军队开赴台儿庄、武汉等前线抗战，投入１０万多民工抢修滇缅公路，而且在１９４２年－１９４５年间，支持远征军入缅抗战，在日寇践踏滇西滇南国土之际，配合远征军守住了西南门户，最后率先收复国土，主持入越受降，写下了一篇篇辉煌的反帝爱国斗争的篇章。

　　抗战胜利后，蒋介石搞突然袭击，免除龙云的云南省主席职务，在云南先后制造“一二．一”惨案、“李闻惨案”、“九九整肃” 事件，残杀共产党员和爱国民主人士。国民党的暴行，激起了人民的强烈反抗，中共云南地方党组织全面开展了组织、发动民众，武装夺取政权的斗争，组建了“中国人民解放军桂滇黔边区纵队”。１９４９年，在党的统一领导下，解放了６１个县城，建立了１４块根据地。同时，解放军野战军挥师南下，党组织争取了卢汉于１９４９年１２月９日率部在昆明起义，云南宣告和平解放。

　　近代以来，云南经济在十分艰难的环境中曲折发展，１９１４－１９１９年，民族资本曾迎来了一个短暂的春天，抗日战争前后，云南地方民族资本、官僚资本获得了一定的发展，抗战中一批工厂、学校等由沿海、内地迁来，曾一度给云南经济的发展注入了新的活力。但抗战胜利以后，在西方帝国主义、封建势力、官僚资本的重压下，云南经济几近崩溃。１９４９年，全省人口１５９５万人，其中农业人口占９２％，农业总产值９．２５亿元，人均有粮食４９３斤，工业总产值１．８６亿元。商品经济极其落后，城市轻工消费品大部靠沿海等省市供应，农村基本上是自给自足的自然经济。